Visa와 Mastercard는 무슨 일을 할까? 카드 네트워크 입문

Visa와 Mastercard는 카드를 발급하는 은행이 아니라, 카드 소지자·발급사와 가맹점·매입사를 연결해 거래를 성사시키고 네트워크 참여를 늘리는 사업자임 핵심 역할은 거래 메시지 전달, 은행 간 자금 정산, 이용을 유도하는 수수료 설정, 규칙 집행과 분쟁 해결의 네 가지임 Visa는 승인 요청과 응답을 전달하고 차액 정산과 국제 정산을 수행하며, 2024 회계연도 일일 정산 익스포저는 최대 1,374억 달러, 평균 843억 달러였음 미국 신용카드 100달러 결제 예시에서 수수료 2.50달러는 발급은행 2달러, 결제 처리업체 0.35달러, Visa 0.15달러로 나뉘며, 발급사 중심의 배분은 고객 유치와 카드 보상 프로그램을 뒷받침함 분쟁은 대부분 발급사와 매입사가 해결하며, Visa의 직접 심사에는 600달러, 항소에는 1,000달러가 듦 — 높은 비용은 당사자 간 해결을 유도하며, 전체 구조는 공정성이나 사기 방지보다 거래 촉진과 처리 효율에 무게를 둠 카드 네트워크가 하는 일과 하지 않는 일 Visa와 Mastercard는 카드 발급사도 은행도 아니며, 카드나 판매시점관리 단말기를 제조하는 것이 핵심 사업도 아님 카드 발급은 Chase, Capital One, BofA 같은 발급사가 맡음 결제 단말기와 온라인 결제창은 결제 처리업체가 제공함 가맹점 가입과 위험 심사를 뜻하는 가맹점 매입 업무는 가맹점 계좌를 제공하는 은행이 맡으며, 점차 Stripe·Square·Adyen 같은 결제 처리업체도 담당하고 있음 관련 상품이나 자회사를 보유할 수는 있지만, 카드 네트워크 본업과는 구별됨 Stripe·Square·Adyen 같은 업체는 엄밀히 결제 중개업체(payment facilitator) 에 해당함 은행이 결제회사의 위험을 심사하고, 결제회사가 가맹점의 위험을 심사함 회사들이 여러 역할을 겸하면서 전통적인 역할 구분은 점차 흐려지고 있음 네트워크는 발급사·카드 소지자 측과 매입사·가맹점 측을 연결하는 양면 시장 을 형성함 참여자를 어떻게 세느냐에 따라 네 당사자 이상으로 구분할 수도 있음 목표는 거래를 가능하게 하는 동시에 네트워크 참여를 확대하는 것임 회사와 실제 네트워크의 이름은 다름 Visa의 네트워크는 VisaNet, Mastercard의 네트워크는 Banknet임 Visa는 Interlink·Plus, Mastercard는 Cirrus·Maestro처럼 직불카드·ATM용 네트워크도 운영함 Vis...